Napa Wealth Management
- SEC CIK
- 0001602844
- 最新申報
- 2025/11/12
Napa Wealth Management 最新一份 13F 是 2025 年第 3 季（2025/11/12 申報）：148 檔多頭部位、總值 $2.13 億，前十大持股佔 33.7%，最大持股是 Pacer FDS Tr，佔 4.4%。Livermore 收錄了這家機構 8 份 13F 申報，最早是 2023 年第 4 季。
2025 年第 3 季發生什麼
跟 2025 年第 2 季比股數：新進、加碼、減碼、清倉各幾檔，以及買賣最多的部位。金額依申報隱含的季末價估算。
- 新進
- 49 檔
- 估計 +$6,210 萬
- 加碼
- 47 檔
- 估計 +$1,800 萬
- 減碼
- 47 檔
- 估計 −$3,512 萬
- 清倉
- 33 檔
- 估計 −$5,005 萬
前 5 大持股
佔這一季總值的比例
- Pacer FDS Tr69374H8404.4%$946.6 萬
- Invesco Nasdaq 100 ETF46138G6494.2%$885.9 萬
- Ea Series Trust02072L5653.6%$769.6 萬
- Series Portfolios Tr81752T5363.5%$742.9 萬
- Tidal Trust I8863643713.2%$693.3 萬
買進最多
新進與加碼，依估計買進金額
- Series Portfolios Tr81752T536+$742.9 萬新進
- Tidal Trust I886364371+$693.3 萬新進
- Tidal Trust I886364363+$681.7 萬新進
- Invesco Exch Traded FD Tr II46138E339+$648.6 萬新進
- iShares Tips Bond ETF464287176+$503.4 萬新進
比重增加最多
新進與加碼，依佔組合比例增加的百分點
- Series Portfolios Tr81752T536+3.48 個百分點0.0% → 3.5%
- Tidal Trust I886364371+3.25 個百分點0.0% → 3.2%
- Tidal Trust I886364363+3.20 個百分點0.0% → 3.2%
- Invesco Exch Traded FD Tr II46138E339+3.04 個百分點0.0% → 3.0%
- iShares Tips Bond ETF464287176+2.36 個百分點0.0% → 2.4%
賣出最多
減碼與清倉，依估計賣出金額
- State Street SPDR Bloomberg 1-3 Month T-Bill ETF78468R663−$931.5 萬清倉
- SPDR Series Trust78468R523−$780.1 萬減碼
- WisdomTree Tr97717Y527−$633.9 萬減碼
- Vanguard Malvern FDS922020805−$525.3 萬清倉
- Simplify Exchange Traded Fun82889N566−$337.0 萬減碼
比重減少最多
減碼與清倉，依佔組合比例減少的百分點
- State Street SPDR Bloomberg 1-3 Month T-Bill ETF78468R663−4.46 個百分點4.5% → 0.0%
- SPDR Series Trust78468R523−3.73 個百分點3.8% → 0.1%
- WisdomTree Tr97717Y527−3.06 個百分點4.2% → 1.2%
- Vanguard Malvern FDS922020805−2.51 個百分點2.5% → 0.0%
- Simplify Exchange Traded Fun82889N566−1.48 個百分點2.0% → 0.5%
指標
2025 年第 3 季的 13F 指標，只用申報裡的數字計算，定義在下方。
- 總值
- $2.13 億
- 較上季 +$430.0 萬 (+2.1%)
- 持股檔數
- 148
- 較上季 +16
- 前十大集中度
- 33.7%
- 前 10 大佔總值
- 週轉率
- 37.9%
- 2025 年第 3 季，單季
- 平均持有
- 3.7 季
- 依市值加權
計算方式
- 總值：這份 13F 所有多頭部位的市值合計（機構申報的季末市值），不含選擇權。
- 前十大集中度：市值最大的 10 檔部位合計，佔總值的比例。
- 週轉率：這一季的估計買進金額與估計賣出金額取較小的一個，除以這一季與上一季總值的平均。估計金額是股數的變化乘上申報隱含的季末價（市值除以股數）：新進用這一季的市值，清倉用上一季的市值。只算以股數申報的部位；上一季沒有申報時不計算。
- 平均持有季數：目前每一檔部位已經連續持有幾季（包括這一季；中間有一季沒持有或沒申報就重新計算），依這一季的市值加權平均。從 Livermore 收錄的第一份 13F（2023 年第 4 季）算起，更早就持有的部位會被低估。
各季 13F 申報
共 8 季，最早是 2023 年第 4 季。長條是每一季的 13F 總值，沒有申報的季留空。
最高 $2.31 億（2024 年第 4 季）
| 季度 | 申報日 | 持股檔數 | 總值 | 前三大持股 | 季變化 | 申報原文 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 年第 3 季 | 2025/11/12 | 148 | $2.13 億 | Pacer FDS TrInvesco Nasdaq 100 ETFEa Series Trust | 與 2025 年第 2 季比較 | SEC |
| 2025 年第 2 季 | 2025/8/14 | 132 | $2.09 億 | State Street SPDR Bloomberg 1-3 Month T-Bill ETFWisdomTree TrSPDR Series Trust | 與 2025 年第 1 季比較 | SEC |
| 2025 年第 1 季 | 2025/5/14 | 159 | $1.78 億 | Simplify Exchange Traded FunNeos ETF TrustEa Series Trust | 與 2024 年第 4 季比較 | SEC |
| 2024 年第 4 季 | 2025/2/14 | 170 | $2.31 億 | Neos ETF TrustInvesco Actively Managed ExcInvesco Nasdaq 100 ETF | 與 2024 年第 3 季比較 | SEC |
| 2024 年第 3 季 | 2024/11/7 | 156 | $2.11 億 | Neos ETF TrustSPDR Series TrustAAPL | 與 2024 年第 2 季比較 | SEC |
| 2024 年第 2 季 | 2024/8/14 | 115 | $1.48 億 | WisdomTree TrState Street SPDR Bloomberg 1-3 Month T-Bill ETFSPDR Series Trust | 與 2024 年第 1 季比較 | SEC |
| 2024 年第 1 季 | 2024/8/14 | 71 | $1.90 億 | WisdomTree TrSPDR Series TrustState Street SPDR Bloomberg 1-3 Month T-Bill ETF | 與 2023 年第 4 季比較 | SEC |
| 2023 年第 4 季 | 2024/2/22 | 109 | $1.84 億 | WisdomTree TrState Street SPDR Bloomberg 1-3 Month T-Bill ETFSPDR Series Trust | – | SEC |